泯灭建材：随着房地产战略碰到连绵改造和疫情防控感染放松，6 月份往后房地产贩卖企稳回暖，其连绵性和弹性将是消磨筑材行业下半年β的出处。2021 年今后遭遇地产行业庄严调控、疫情、原质料热潮等多重教化，2021H2-2022H1 是消磨建材行业同比最差阶段，此中2021Q4 是计谋底部。能手业至暗时辰，个别耗费建材龙头公司收入逆势较快减少，地产后商场大和行业齐集度提拔带来的“长坡厚雪”长逻辑没变，竞赛式样好的优质细分龙头永久发展逻辑也没变。下半年将慢慢投入根本面右侧，如今阶段相接看好
玻璃：据卓创资讯，终了2022 年7 月8 日，浮法玻璃均价1760 元/吨，环比上周下降7 元/吨(跌幅0.4%)，同比昨年下落1140 元/吨(跌幅39.3%)；浮法玻璃库存天数约34.78 天，较上周添补0.62 天。3.2mm镀膜主流大单报价27.5 元/平方米，环比跌幅3.51%，同比涨幅25%；光伏玻璃库存天数约18.77 天，较上周填补0.27 天。而今浮法玻璃价格已跌破行业本钱线 月份或将是行业的剩余底部；光伏玻璃底部颠簸，关心库存天数企稳的职位；中硼硅药玻需要继续放量。玻璃龙头企业赢余势力十全长期发动优势，看好旗滨集团、山东药玻、信义玻璃，要点关怀福莱特(A)、玻璃(H)、亚玛顿。
水泥：据数字水泥网，干休2022 年7 月8 日，世界省会都邑水泥均价420 元/吨，环比下落4.3 元/吨，同比旧年下降7.5 元/吨；世界水泥出货率62.73%，环比低浸0.67pct，同比消沉3.47pct.供应侧改变(产能置换、错峰坐蓐)把行业带入新阶段，行业估值在底部、家产资金在二级商场时时动手增持；2021 下半年往后行业须要衔接很差，叠加2022 年上半年旺季疫情感导，7 月或将是水泥结余底部；随着稳扩充的落地和传导，下半年到2023 年行业需求将底部矫正，片面公司第二发展曲线出发点发力；看好内生加速的华新水泥(A、H)、低估值龙头海螺水泥(A、H)。
玻纤：据卓创资讯，罢手2022 年7 月8 日，国内无碱2400tex 缠绕直接纱均价5800 元/吨，环比持平，同比降幅1.71%；电子纱价值9600-9800 元/吨不等，环比上升1.57%。玻纤粗纱库存位置处在告急迟疑窗口期，电子纱景气度触底后的供需自我们作战。行业变成中国巨石、中材科技(泰山玻纤)、长海股份的平静第一梯队，领头的供给方式；看好和，眷注。
紧急指示：宏观经济毗连下行危险，钱银房地产等战术大幅震动危险，行业新投产能超预期危险，原质料资本高潮过疾危境，公司计议险情。
